La industrie mondiale van halfgeleiders betreedt 2026 met een gevoel van overgang naar een nieuw tijdperk. Het gaat hierbij niet alleen om de ontwikkeling van nieuwe chips, maar vooral om een herordening van de waarde: de financiële stromen en technologische prioriteiten verschuiven steeds meer naar AI-infrastructuur. In dit proces krijgt het geheugen – waaronder DRAM, HBM en opslagoplossingen voor bedrijfsgebruik – een centrale rol en transformeert het zich van een ondersteunend onderdeel tot een bepalende factor voor prestaties en winstgevendheid.
Volgens het recente marktanalyse van SK hynix is 2026 het jaar waarin de geheugenmarkt een ‘supercyclus’ tegemoet treedt, gedreven door de explosieve groei van kunstmatige intelligentie. Deze trend wordt al opgemerkt door verschillende financiële instellingen en analisten, die spreken van een langdurige periode van verhoogde vraag en prijsstijgingen. De Zuid-Koreaanse fabrikant positioneert zich strategisch door haar leidende positie in High Bandwidth Memory (HBM) te versterken, met name HBM3E, en zich voor te bereiden op de opkomst van HBM4 in de nabije toekomst.
Het globale semiconductermarktvolume wordt voor 2026 voorzien van een sterke groei tot bijna een biljoen dollar, volgens de World Semiconductor Trade Statistics (WSTS). Vooral de geheugen- en logicacategories zullen verantwoordelijk zijn voor meer dan 30% van die groei, waarbij de vraag naar geheugen in datacenters en servers exponentieel toeneemt door de toenemende datavolumes, AI-workloads en het gebruik van geavanceerde opslagtechnologieën.
Het inzetten op geheugen voor AI betekent dat de wijze waarop servers worden samengesteld verandert. Er is een groeiende vraag naar meer DRAM per systeem en meer HBM per accelerators, terwijl het datacenteropslagsegment zich uitbreidt om de groeiende datasets, checkpoints en inference-modellen te kunnen verwerken. Dit vertaalt zich in marktverwachtingen dat het geheugenmarktsegment in 2026 mogelijk meer dan 440 miljard dollar waard zal zijn, met een bijzonder sterke vraag vanuit de server- en datacentersector.
Het supercyclus van geheugen wordt ondersteund door sterke verwachting haar vraag en prijzen blijven toenemen. Banken zoals Bank of America voorzien dat de omzet uit DRAM en NAND in 2026 met meer dan 45 tot 51% zullen stijgen, gedreven door een combinatie van verhoogde vraag en productie-inzet die zich richt op AI-gerelateerde producten. Tegelijkertijd wijst recent nieuws op een gespannen aanbod en hogere prijzen doordat fabrikanten hun productie afstemmen op de hogere marges die AI-infrastructuur biedt.
Binnen de geheugentechnologie is HBM de sleutel tot de AI-revolutie. voorspellingen suggereren dat de markt voor HBM in 2028 groter kan zijn dan de totale markt voor traditionele DRAM in 2024. Dit onderstreept de verschuiving van de waarde en het machtscentrum binnen de geheugenindustrie, waarbij HBM – de high-performance oplossing voor GPU’s en ASICs – een steeds belangrijkere rol speelt.
SK hynix blijft marktleider op gebied van HBM, met een geschatte marktaandeel van meer dan 50% tot 2026. Het bedrijf heeft geïnvesteerd in de productiecapaciteit, samenwerkingsverbanden met toonaangevende chipfabrikanten zoals TSMC, en investeert in de ontwikkeling van nieuwe generaties zoals HBM4. De verwachte dominante positie in de HBM-markt wordt ondersteund door grote klanten zoals NVIDIA, waarvan wordt aangenomen dat ze tegen 2026 een marktbijdrage van bijna 70% in HBM4 laten zien.
De transitie van HBM3E naar HBM4 verloopt niet abrupt, maar strategisch. HBM3E blijft in 2026 de primaire oplossing voor AI-servers, vanwege de compatibiliteit met de huidige platforms. Tegelijkertijd werkt SK hynix aan het rijp maken van HBM4, dat een sprong in capaciteit en snelheden vertegenwoordigt en klaar is om de lange termijn groei te ondersteunen. Deze aanpak stelt het bedrijf in staat om stevig te blijven presteren terwijl het zich voorbereidt op de toekomst.
Niettemin blijven er risico’s bestaan. Marktanalisten wijzen op mogelijke prijscorrecties en een afname van de vraag na de cyclus, afhankelijk van de mate waarin de productiecapaciteit wordt uitgebreid en de competitieve dynamiek zich ontwikkelt. Daarnaast kunnen geopolitieke spanningen en regelgeving de supply chain beïnvloeden en het groeipad belemmeren.
Samengevat ziet de markt voor 2026 een jaar van overgang: HBM3E wordt de standaard in AI-infrastructuur, terwijl HBM4 zich positioneert als de volgende stap. De hernieuwde strategische enorme rol van geheugen stelt het belang van geavanceerde, betrouwbare en tijdige leveringen onderstreept. Als de supercyclus aanslaat, ligt de waarde niet alleen in meer produceren, maar vooral in het efficiënt en op tijd leveren van de juiste oplossingen wanneer AI de volgende sprong maakt.