De Japanse fabrikanten van elektronische componenten zijn begonnen met het herzien van een strategie die jarenlang als logisch werd beschouwd: het opgeven van producten met lagere marges om zich te richten op geavanceerde en winstgevendere componenten. Het probleem is dat de ruimte die daardoor vrijviel in het lagere en middensegment de weg heeft vrijgemaakt voor Chinese en Taiwanese concurrenten om schaal, industriële ervaring en wereldmarktpenetratie te vergroten.
Volgens gegevens aangehaald door Nikkei Asia en gerapporteerd door Taiwan News, is Japans aandeel in de wereldwijde productie van elektronische componenten gedaald van 43% in 2006 tot 32% in 2025. Dit betekent niet dat Japan zijn relevantie heeft verloren. Murata, TDK, Taiyo Yuden, Nidec, Nippon Chemi-Con en andere bedrijven blijven belangrijke namen in passieve componenten, condensatoren, inductoren, sensoren, motoren en hoogwaardige precisieonderdelen. Echter, de verschuiving wijst op een verlies van volume dat de Japanse industrie begint te zorgen.
De reactie van de industrie is bijzonder opvallend. Murata Manufacturing, ’s werelds toonaangevende producent van meerlaagse keramische condensatoren (MLCC), zou zijn aanwezigheid in goedkopere producten versterken, zelfs ten koste van kleinere marges. Nippon Chemi-Con zou een vergelijkbare strategie volgen voor consumentencomponenten en meer gangbare series. Het doel is niet het maximaliseren van korte-termijnwinsten, maar het voorkomen dat Chinese en Taiwanese rivalen blijven groeien vanaf de onderkant en uiteindelijk hogere waardeproducten aanvallen.
Lessen uit basiselementen in elektronica
In technologische ontwikkeling worden producten met lagere marges vaak als last gezien. Ze vereisen hoge volumes, fabrieks-eficiëntie, kostencontrole en constante commerciële druk. Jarenlang richtten veel Japanse bedrijven zich op geavanceerde segmenten waar ze hogere prijzen konden hanteren dankzij kwaliteit, betrouwbaarheid, certificeringen en nauwe relaties met industriële en automobielklanten.
Deze strategie werkte enige tijd. Japan behield een sterke positie in componenten voor de automobielindustrie, de industrie in het algemeen, telecommunicatie, servers, medische apparatuur en high-reliability elektronica. Maar door zich terug te trekken uit meer algemene segmenten liet Japan een opening voor Chinese en Taiwanese bedrijven. Zij schaarden zich achter de Japanse dominantie, schaalden op, verbeterden processen en begonnen zich langzaamaan te richten op complexere categorieën.
Een treffend voorbeeld is de markt voor MLCC’s. Deze meerlaagse keramische condensatoren zijn bijna overal in elektronische apparaten te vinden: smartphones, elektrische voertuigen, servers, moederborden, voedingsbronnen, routers, industriële apparatuur en datacenters. Ze lijken klein en goedkoop, maar zonder hen kan moderne elektronica niet functioneren.
De vraag naar MLCC’s is exponentieel gestegen door de opkomst van kunstmatige intelligentie (AI), elektrische voertuigen en industriële elektrificatie. Een AI-server of een accelerator board vereist een grote hoeveelheid passieve componenten voor filtering, stabilisering en energiemanagement in high-demand omgevingen. Geavanceerdere modellen vragen om kleinere, betrouwbare condensatoren met beter thermisch gedrag. Japan en Zuid-Korea behouden hier een voorsprong. Maar in de gestandaardiseerde segmenten hebben China en Taiwan snel ingelopen.
| Indicator | Industrieel inzicht |
|---|---|
| Japans aandeel in componenten in 2006 | 43% van de wereldproductie |
| Japans aandeel in 2025 | 32% van de wereldproductie |
| Voornaamste expansiesegmenten | China en Taiwan |
| Vorige Japanse strategie | Prioriteren van hogere marges |
| Huidige reactie | Behoud van volume in meer gangbare segmenten |
| Belangrijk segment | MLCC en andere passieve componenten |
| Vraagfactoren | AI, servers, EV’s en industriële elektronica |
Murata verkiest schaal en marktaandeel boven marges
De strategie van Murata kan worden gezien als verdedigend, maar ook als strategisch. Als een bedrijf zich volledig terugtrekt uit goedkopere segmenten, verliest het niet alleen omzet, maar ook contacten met klanten, productiekapaciteit, proceskennis, inkoopmacht en aanwezigheid in grote supply chains.
Dit is cruciaal omdat basiselementen vaak de ingang vormen naar meer geavanceerde producten. Een fabrikant die begint met de verkoop van eenvoudige condensatoren, kan die basis gebruiken om kwaliteit, automatisering, kosten en klantkennis te verbeteren. Op termijn kan dit leiden tot ontwikkeling in complexere segmenten. Japan wil voorkomen dat dit proces ongehinderd plaatsvindt.
De nieuwe strategie van Murata betekent niet simpelweg prijsconcurrentie. Het is een manier om de volledige industriële architectuur te beschermen. Het behouden van marktaandeel in meer gangbare producten ondersteunt fabrieken, leveranciers, grondstoffen, apparatuur en handelsrelaties. Hoewel de marges per stuk lager kunnen zijn, kan het hoge volume dienen als een verdedigingslinie tegen concurrenten die proberen hun industriële kracht te vergroten.
Nippon Chemi-Con volgt een vergelijkbare koers. Het bedrijf, gespecialiseerd in condensatoren, heeft in rapporten aangegeven dat markten zoals datacenters, communicatie, automobiel en industriële apparatuur de vraag naar componenten zullen blijven stimuleren. Om niet enkel in premium niches te blijven hangen, moeten Japanse fabrikanten hun aanwezigheid in hogere volumecategorieën uitbreiden.
Voor investeerders is de boodschap duidelijk: de focus moet niet alleen liggen op de prijs van afgewerkte MLCC’s. Als fabrikanten concurreren om marktaandeel, verschuift de winst naar degenen die de productieapparatuur, materialen, keramische poeders, elektroden, ovens, inspectiesystemen, zaagmachines, metalliseer- en testtechnologie leveren. Het uitbreiden van capaciteit vereist een breed industriëel ecosysteem.
China en Taiwan volgen verschillende paden
De Chinese vooruitgang wordt ondersteund door een combinatie van binnenlandse markt, industriële politiek en schaalgrootte in de productie. Beijing probeert al jaren zijn technologische supply chains te versterken, vooral sinds de spanningen met de VS duidelijk maakten dat China afhankelijk was van buitenlandse semiconductors en componenten. Hoewel China nog beperkingen kent in bepaalde hoge-reliability segmenten, zorgt de capaciteit om grote volumes te produceren en kwaliteit te verbeteren voor druk op traditionele marktleiders.
Taiwan bezit een unieke positie in contractproductie van elektronica, halfgeleiders, moederborden, servers en advanced assemblage. Sommige Taiwanese bedrijven opereren niet precies in dezelfde segmenten als Japan, maar profiteren van nabijheid tot grote elektronicaklanten en nieuwe vraagcentra voor AI.
De daling van het Japanse marktaandeel wordt niet door één enkele factor veroorzaakt. Het scala aan producten, prijsdruk, uitbreiding van rivalen, de kracht van Chinese fabricage, Taiwan’s rol in de technologische keten en wereldwijde vraagontwikkeling spelen mee. Ook de Japanse focus op winstgevendheid in high-end segmenten heeft een rol.
Ironisch genoeg brengen AI en datagestuurde toepassingen nieuwe waarde aan productcategorieën die ooit als oninteressant werden beschouwd. Achter elke AI-server en datacentrum zitten duizenden passieve componenten zonder welke het systeem niet stabiel kan werken. AI-infrastructuur vereist niet alleen geavanceerde chips, maar ook een basis van betrouwbare, beschikbare en grootschalig geproduceerde componenten.
Een minder zichtbare oorlog dan de chipstrijd
De strijd om elektronische componenten is minder prominent in de media dan die om geavanceerde halfgeleiders, maar kan net zo ingrijpend zijn. Als Japan zich weer op de markt voor algemene componenten beweegt, kunnen de marges in de sector onder druk komen te staan. Komt China en Taiwan verder met markt- en volumeopbouw, dan blijven Japanse fabrikanten mogelijk geconcentreerd op nichemarkten met hoge betrouwbaarheid. En als de vraag naar AI blijft groeien, kunnen de vraag naar en het aanbod van MLCC en andere passieve componenten een groeipunt worden.
Voor Japanse bedrijven is het een lastige keuze. Het behouden van marktaandeel betekent lagere winstmarges op sommige lijnen. Het niet doen, geeft concurrenten met agressievere schaalstrategieën de ruimte om zich te versterken en hogere marktsegmenten te bewerken. Murata lijkt te kiezen voor de eerste optie: lagere marges accepteren om het industriële belang te waarborgen.
Ook voor Europa is dit relevant. Industriële ketens worden niet in één klap verloren; ze slijten weg wanneer regio’s segmenten verlaten die aanvankelijk oninteressant leken, maar later essentieel blijken. Industriële soevereiniteit vereist niet alleen premiumproducten, maar ook volume en schaal.
Japan behoudt technologie, merken, kwaliteit en kennis, maar China en Taiwan hebben aangetoond dat schaal een vorm van macht kan worden. De reactie van Murata en Nippon Chemi-Con laat zien dat Japanse fabrikanten het risico onderkennen. De volgende strijd gaat niet alleen over de meest geavanceerde condensatoren, maar ook over wie voldoende capaciteit heeft om de elektronica te voorzien die nodig is voor AI, EV’s en datacenters.
Veelgestelde vragen
Wat gebeurt er met Japanse fabrikanten van componenten?
Ze hebben hun wereldwijde aandeel verloren aan Chinese en Taiwanese concurrenten. Volgens gegevens van Nikkei Asia licht het aandeel in 2006 op 43%, en in 2025 op 32%.
Waarom wil Murata meer goedkope producten verkopen?
Om te voorkomen dat Chinese en Taiwanese rivalen meer schaal opbouwen in algemene segmenten, zodat ze later krachtiger kunnen concurreren in hogere segmenten.
Wat zijn MLCC’s?
Meerlaagse keramische condensatoren die in bijna alle elektronische apparaten worden gebruikt. Ze zorgen voor energiestabilisatie en filtratie in circuits, servers, voertuigen, smartphones en industriële apparatuur.
Waarom neemt de vraag naar passieve componenten door AI toe?
AI-servers, accelerators, voedingen en netwerksystemen vereisen veel componenten voor energiebeheer, signaalbeheer en stabiliteit in high-demand omgevingen.
via: Nikkei en Jukan